L'
analisi fondamentale è una metodologia di analisi basata sulla teoria economica, che usa metodi matematici, statistici, e contabili allo scopo di determinare il valore corretto (fair value) di una attività finanziaria.
L'analisi fondamentale ha basi scientifiche nel senso che i risultati cui essa giunge sono dimostrabili da un punto di vista matematico; ciò non significa che le sue conclusioni sono sempre esatte ma che, in presenza di ipotesi corrette, c'è la ragionevole certezza di vedere avverati i risultati previsti.
La valutazione secondo l'analisi fondamentale si contraddistingue per le seguenti caratteristiche:
- razionalità: essa infatti deriva da un processo logico chiaro e convincente (i risultati dell'analisi fondamentale sono descrivibili in termini matematici);
- stabilità: non subire variazioni per fatti contingenti e/o cambiamenti di opinione (le modifiche agli input del modello di valutazione sono possibili ma vanno motivate).
Da queste caratteristiche traspare come la valutazione secondo l'analisi fondamentale si caratterizzi per un elevato grado di scientificità, garantendo contemporaneamente logicità nel processo, dimostrabilità dei risultati e oggettività del metodo.
